Cadangan

Technologies Mold-Tek: Menyebarkan sayapnya

Ultimate Japanese Sake Guide: Dassai Brewery 日本酒蔵元 獺祭ツアー ★ ONLY in JAPAN #41 (Jun 2019).

Anonim

Scripscan: Mold-Tek Technologies Ltd
Kod: 526263
cmp: 125
Sasaran: 200
Tempoh: 6-9 bulan
Didaftarkan dalam: BSE

Pengenalan: Mold-tek adalah peneraju industri kemasan Pail Plastic di negara ini. Syarikat itu terutama menumpukan kepada cat dan industri minyak. Ia hanya syarikat dari India yang menghasilkan suntikan dan meniup bekas bekas, botol PET dan balang di bawah satu bumbung. satu-satunya pembekal kepada para pelanggannya seperti Reliance Petroleum Ltd, ICI, Emirates Petroleum Ltd.etc. Pada masa ini syarikat itu telah mempelbagaikannya untuk menyediakan perkhidmatan kejuruteraan struktur untuk pelanggan global di Amerika Syarikat, Kanada, Teluk & Eropah. Bahagian KPO sedang menyediakan perkhidmatan kepada lebih daripada 25 Pelanggan AS dan mempunyai rancangan pemasaran yang agresif untuk menambah lagi 10-15 pelanggan dalam tahun semasa.

Demerger: Untuk membuka kunci nilai untuk acuan pemegang sahamnya adalah merendahkan perniagaan Kpo dan Plastiknya dan merancang untuk menyenaraikan kedua-dua syarikat itu secara berasingan. Penebusan itu dijangka berlaku pada Januari 2008 dan ia akan berkuatkuasa dari bulan April 2008. Nisbah pengasingan dijangka 70: 30, dengan pembungkusan plastik menyumbang 70% dan baki 30% akan menjadi perniagaan KPO.

Platic Business: Mold tek adalah satu-satunya pemain dan pemimpin pasaran dengan bahagian 38% dalam industri pembungkusan plastik plastik. Divison baru-baru ini menerima pesanan dari RPL dan Emirates Petroleum, di mana syarikat itu akan menjadi pembekal tunggal kepada syarikat-syarikat ini di Syarikat minyak juga berjaya dalam menambah pelanggan baru seperti ICI dan Kirloskar Oil baru-baru ini.Mold tek merancang untuk membeli premis yang dipajak berhampiran loji Damannya untuk mengembangkan kapasitinya sebanyak 20% pada capex Rs. 2.5 liter dalam beberapa suku akan datang.Ia juga merancang untuk menyediakan penyelesaian inovasi-pembungkusan untuk produk-produk Pharma, Kosmetik dan Makanan. Dengan pengembangan kapasiti di Daman menanam hasil dan margin dijangka meningkat dengan ketara.

Perniagaan KPO: Bahagian KPO Mold menyediakan perkhidmatan kepada lebih daripada 25 Pelanggan AS dan semuanya bersedia untuk menambah 10-15 pelanggan lebih dalam fiskal masa kini. Dengan syarikat itu bergerak ke segmen yang berbeza seperti bangunan kediaman, meneroka pelbagai talian seperti Mekanikal Kejuruteraan dan platform minyak, peluang pertumbuhan perniagaan KPO sangat besar.

Pemisahan hasil KPO & bahagian plastik syarikat: -

Bahagian KPO: Keuntungan meningkat sebanyak 71% kepada Rs.2.69 crores untuk suku kedua berakhir 30.09.2007 berbanding Rs.1.57 crores suku terakhir yang sama. Penjualan sebanyak 89% kepada Rs.5.00crore daripada Rs.2.65crore.KPO Quarter Quarter Quarter (suku kedua pada suku 1) pertumbuhan jualan meningkat 18% kepada Rs.5.00crore daripada Rs.4.23crores dan keuntungan bersih oleh 18% kepada Rs.2.69crore daripada Rs.2.28crores.The syarikat mengekalkan margin keuntungan walaupun penurunan dalam nilai dolar dalam tempoh 6 bulan lepas. Ini dicapai melalui pelaksanaan projek kejuruteraan struktur yang lebih besar yang dimulakan selepas pemerolehan Cross Road Detailing Inc pada april 07.

Bahagian Plastik: Keuntungan naik sebanyak 55% pada Rs.0.99 crores berbanding Rs.0.64 crores pada suku yang sama sebelumnya. Keadaan melonjak 4% pada Rs.23.12 crores terhadap Rs.22.28 crores.

CRD Acquisition: Pada bulan april tahun ini, Mold tek memperoleh kejuruteraan berasaskan AS dan memperincikan firma Cross Roads Detailing Inc (CRD) dalam perjanjian $ 1.3 juta. Jalan Raya digabungkan pada tahun ini dan menyediakan kejuruteraan struktur dan memperincikan perkhidmatan kepada sekitar 20 Fabricators dan Builders di Amerika Syarikat. Dalam interaksi kami dengan pihak pengurusan: ini adalah apa yang mereka katakan mengenai acqusition itu, "Pengambilalihan Cross Road Detailing Inc telah mula menghasilkan projek nilai tambah tinggi kepada kami. Kami berharap untuk berkembang pesat seperti yang kita ada meningkatkan keupayaan dalam menyediakan Perkhidmatan Kejuruteraan untuk "Bangunan Meningkat Tinggi" untuk pelanggan kami di Amerika Syarikat dan Kanada. "Tek Tekan menjangkakan untuk mendapatkan pesanan bernilai $ 2.5 juta semasa FY08 fiskal melalui operasi CRDnya. Syarikat itu menjangkakan jualan disatukan meningkat oleh Rs. 5-6 petang akibat penyusutan akaun CRD dalam TK08.

Penggabungan Tech Men Tools Ltd: Lelaki Tech terlibat dalam perniagaan pembuatan pek kecil yang mempunyai kapasiti 500-600 TPA.Tech Men Tools telah digabungkan dengan syarikat baru-baru ini.Tech lelaki mencatatkan pendapatan sebanyak 4.5 crs dan garis bawah sekitar 45 lacs dalam 07. Bilangan alat berteknologi lelaki akan dicerminkan dalam jumlah kuiz acuan berturut-turut.Tech lelaki telah mendapat pelanggan topline of biggies seperti AsianPaints, Bharat Shell, Tata Coffee, Hyderabad Chemicals dll.

Tenaga Kerja: Tenaga tenaga kerja, yang berusia 40 tahun pada tahun 2005, sekarang lebih daripada 200.Mold-Tek sedang merancang untuk menggandakan jumlah kepala pada tahun kewangan semasa untuk memenuhi permintaan yang semakin meningkat untuk perkhidmatannya. Syarikat kini sedang membina Kampus untuk menampung 1000 Jurutera di Jubilee Hills, Hyderabad, dengan jumlah pengeluaran sekitar Rs. 15.00 crores, Mold-Tek menjangka dapat diselesaikan pada Disember, 07.

Pengambilalihan yang lebih banyak: Selepas pengambilalihan strategik Cross Road Detailing Inc. (CRD), Mold tek telah ditetapkan untuk memperoleh struktur KPO yang terperinci dari Ohio untuk pertimbangan $ 2 juta. Syarikat itu merancang untuk menaikkan sekitar $ 6 juta dari ekuiti persendirian pemain untuk membiayai pemerolehan firma KPO ini dan beberapa lagi syarikat yang menyediakan perkhidmatan kejuruteraan KPO ke segmen gedung bertingkat tinggi di Amerika Syarikat.

Kewangan baru-baru ini: Walaupun harga rupee dan kos masukan input tinggi dikenakan dengan sangat baik dan keluar dengan bilangan quarterley yang mantap serta nombor setengah tahunan.KPO Bahagian terus prestasi pertumbuhan yang tinggi dengan mencatatkan peningkatan jualan sebanyak 94% semasa semasa separuh tahun. Jualan naik ke Rs.28.12 crores untuk suku ke-2 berbanding Rs. 24.93 crores suku akhir yang sama.Perkhidmatan meningkat kepada Rs. 3.68 crores berbanding dengan Rs.2.21 crores suku terakhir yang sama.

Kebimbangan: Apa-apa kelewatan proses pengasingan boleh menjejaskan harga saham.

Kesimpulan: Kedua-dua pembungkusan plastik dan perniagaan KPO lakukan dengan baik untuk syarikat itu. Tek yang diharapkan akan menutup fiskal dengan EPS sekitar 15rs.Perusahaan itu harus mendapat penilaian semula dalam beberapa bulan akan datang. Kedua-dua bahagian syarikat mempunyai potensi dan prospek yang luar biasa. Pengasingan, perniagaan KPO dijangka akan mendapat penilaian yang lebih baik dan ia harus menarik P / E 15-18. Perniagaan kontena plastik boleh memerintahkan P / E 8-10 kali. kedua-dua entiti yang digabungkan harus mengutip sebut harga pada harga di atas 200 dalam tempoh 6-9 bulan yang seterusnya menghasilkan keuntungan lebih daripada 60%. Persekitaran pasaran semacam ini sukar untuk mencari cerita-cerita pepejal yang boleh dibongkar.Mold-Tek adalah scrip yang harus menjadi sebahagian daripada portfolio teras setiap pelabur. "Pembelian yang hebat".

Salam,
ARUN
Saya boleh dihubungi di:

$ 1 $ 2